根据艺恩数据的估计,中国2016年付费用户数量为7500万,算下来,人口渗透率仅5.6%。
预计公司2017-2019年实现净利润263/402/519百万元,对应EPS0.56/0.85/1.10元,PE45/29/23X,维持“买入”评级。